本文开始：时间财经 作家：何秀兰

文｜何秀兰

比亚迪财险的首年答卷，揭开了车企跨界新能源汽车保障的顽皮底色。

近期，比亚迪财险线路了 2024 年第四季度偿付智商证实。数据夸耀，2024 年其保障业务收入 13.51 亿元，全年净利润亏蚀 1.69 亿元；其中，详细成本率高达 308.81%，高于行业平均水平。

时间财做交易量比亚迪财险客服，关连东说念主员示意，公司 2024 年产生亏蚀的原因，包括 2024 年上半年历史原易安财险业务尚有赔付成本，且当期已赚保费为负数，使得详细赔付率较高等。

行为新能源车企跨界保障业的标杆案例，比亚迪财险的这份收货单，也折射出新能源汽车保障市集的集体窘境与车企转型的深层挑战。当下，新能源车险存在保费高、脱险率高、赔付率高等问题，堕入"车主喊贵、险企喊亏"的怪圈，市集号令加速优化新能源车保障费率。

中国企业成本定约副理事长柏文喜向时间财示意，新能源汽车保障续保难、续保贵，以及财险公司承保亏蚀，与新能源车脱险率和赔付成本高等关连。目下保障公司可能对新能源车永远性能和维修成本缺少饱和的数据，这也可能影响到保障居品费率的设定。

图源：图虫创意

详细成本率高达 308.81%

比亚迪财险自昨年 5 月厚爱开展新能源汽车保障业务后，保费限制快速增长。数据夸耀，比亚迪财险 2024 年第二季度签单保费 0.67 亿元，第三季度猛增至 4.85 亿元，第四季度更是达到 8.43 亿元，全年签单保费达 13.98 亿元（通盘为车险业务）。

但是，比亚迪财险业务膨胀并未带来盈利，反而堕入合手续亏蚀。2024 年二季度尚盈利 0.18 亿元，三季度即转为亏蚀 0.88 亿元，全年累计亏蚀 1.69 亿元。

事迹亏蚀的背后，过高的赔付压力或是主要累赘成分。2024 年，比亚迪财险详细成本率达 308.81%，其中详细赔付率 233.92%，疏导 74.88% 的详细用度率，突显计较成本舍弃难堪。

比亚迪财险的详细成本率达到 308.81%，意味着每收取 100 元保费，需开销 308 元成本，这一成本率数据高于同业。金融监管总局数据夸耀，2023 年全行业新能源汽车保障详细成本率达 109%、赔付率达 84%，较燃油车均跨越 10 个百分点。

某财险公司精算东说念主员向时间财经示意，财险行业具有权贵的限制效应，一般需累计保费限制达 30 亿 -50 亿元才气杀青运营成本摊薄，新财险公司初期需承担较高的渠说念用度和固定成本，前 3 年的详细成本率广泛超 105%，广泛财险公司在辅助 4 年独揽才会杀青扭亏，而舍弃用度率是裁汰周期的中枢。

值得情切的是，新能源车企对售后体系的舍弃权成为影响财险公司用度率等筹划的要害变量。比亚迪在寰宇布局的授权专修网罗虽能保障奇迹质地，但也可能酿成零配件价钱把持。上述精算东说念主员对时间财经流露，新能源车型专用配件价钱广泛高于传统车型，且大部分存在时间闭塞，这种封闭式售后体系平直推跨越险后的维修成本。

为此，比亚迪财险正推动与母公司售后体系的深度协同，通过长入采购、程序化维修经由批驳赔付成本。

1 月 22 日，比亚迪财险连接发布三份紧要关联来往线路公告，2024 年末，比亚迪财险与比亚迪汽车工业以及深圳仰望汽车销售有限公司订立《保障事故车辆维修采购奇迹条约》，共计来往金额为不杰出 30 亿元每年。

新能源汽车保障仍待破局

目下，新能源车主承受着较高的保费，还出现续保难、续保贵等相貌。而由于新能源汽车脱险率高、赔付率高，保障机构的新能源车险业务濒临较大的计较压力。

日前，中国精算师协会与中国银保信发布的新能源汽车保障 2024 年关连赔付信息夸耀，2024 年，新能源汽车保障承保亏蚀 57 亿元，呈现连接亏蚀。保障业共承保车系 2795 个，赔付率杰出 100% 的高赔付率车系有 137 个。

针对新能源汽车保障的高赔付率，多位业内东说念主士向时间财经示意，主要原因包括维修成本高、风险评估难、零配件依赖性强以及保值率不踏实等成分。

盘古智能高等筹划员江瀚向时间财经示意，新能源汽车保障濒临的主要问题是风险评估难度较大。由于新能源汽车相较于传统燃油车领有更多私巧合间和构造，如电板系统和电力启动系统，这些成分使得事故发生后的损失评估变得复杂。再者，目下缺少饱和的历史数据来准确展望新能源汽车的维修频率和严重进度。因此，险企在为新能源车险订价每每时濒临较大的不笃定性，这平直影响到保费费率制定和风险袒护。

"新能源汽车保障的赔付黑洞主要来自三电系统，能源电板事故导致的理赔金额占比广泛较高。此外，车身一体化瞎想导致事故后需全体更换，加上部件授权专修网点少、零部件渠说念把持等共同推高了维修成本。"上述精算东说念主员向时间财经示意。

此前，比亚迪董事长兼总裁王传福在鼓动大会上示意，新能源汽车和新能源汽车保障大略相互促进。新能源汽车保障当今基本上处于亏蚀景象，内部有多种原因，举例瞎想与售后奇迹有脱节。比如说一个电板坏了，要换通盘电板包，不成拆件去修。要是在瞎想上作念到拆件维修，就能大幅批驳保障赔险成本。

面对行业窘境，监管机构支招。1 月 24 日，金融监管总局等四部委长入下发的《对于潜入修订加强监管促进新能源汽车保障高质地发展的指挥见解》针对性提议：合理批驳新能源汽车维修使用成本，培育能源电板维修经济性，搭救其自营或授权网罗向社会销售"三电系统"配件；丰巨贾业车险居品体育游戏app平台，筹划推出"基本 + 变动"新能源汽车保障组合居品；主动稳妥智能驾驶趋势，提高对新能源汽车的风险识别和精算订价智商等。